Иштөө циклинин узактыгы. Операциялык цикл деген эмне?

2024 Автор: Howard Calhoun | [email protected]. Акыркы өзгөртүү: 2023-12-17 10:34

Көптөгөн компаниялар акча каражаттарын жүгүртүүдөн күтүлбөгөн жерден алып салууга байланыштуу жагымсыз кырдаалдарга туш болушкан. Алардан чыгуу өтө кыйын жана чоң жоготуулар менен коштолушу мүмкүн.

Маселенин актуалдуулугу

Көбүнчө директор долбоорду каржылоо үчүн эсептен суммаларды алууну чечет, анын кайтарымдуулугун жана ушундан улам жеткирүүчүлөрдүн алдындагы милдеттенмелерди кайтаруу мүмкүнчүлүгүн ойлойт. Ошол эле учурда, практика көрсөткөндөй, мындай жагдайларда сценарий стандарттуу болуп саналат. Бир канча убакыттан кийин жеткирилген материалды, сырьёну тологонго акча жетпейт экен. Ошого жараша шашылыш түрдө кошумча булактарды издөө, карызы барларды мөөнөтүнөн мурда төлөп берүүнү сурануу, банктар менен сүйлөшүүлөрдү жүргүзүү ж.б.у.с. Ушундай эле көрүнүштөр жеткирүүчүлөр менен эсептешүү шарттарын ойлонбой өзгөртүп, сатып алуучуларга төлөмдөрдү кийинкиге калтыруу менен камсыз кылган ири корпорацияларда да орун алган. Бул үчүн подрядчылар менен жаңы келишимдер түзүлдү. Алардын маңызы товарлардын сатып алуу баасын төмөндөтүүнүн ордуна кечиктирүүнү колдонуудан баш тартууда болгон. Ошону менен биргесатып алуучулар продукцияны жогорулатылган сатуу баасында сатып алышты. Бирок, алар бир эле убакта мурдагыдан эки эсеге кеп, кечигип берилген. Бир нече айдан кийин компаниялар жүгүртүү каражаттарынын кескин жетишсиздигине дуушар боло башташты. Ошого жараша алар шашылыш түрдө банктардан карыз алууга аргасыз болгон. Эгерде менеджмент өздүк жана карыздык капиталдын ортосундагы пропорцияларды катуу көзөмөлдөй баштаса, алар аркылуу операциялар каржыланса, компанияда жүгүртүүдөгү активдердин жетишсиздиги көйгөйү болбойт. Бул үчүн башкаруунун эффективдүү моделин иштеп чыгуу зарыл. Бул операциялык жана финансылык циклдердин узактыгын пландаштырууну камтыйт. Мындан тышкары, учурдагы ликвиддүүлүктү аныкташыңыз керек.

Ишкананын операциялык цикли

Ал бир нече процесстерди камтыйт. Анын жүрүшүндө, атап айтканда, материалдарды жана сырьёлорду сатып алуу, продукцияны түзүү, аларды сатуу, ошондой эле карыздарды төлөө (эгер бар болсо). Башкача айтканда, операциялык цикл учурунда активдердин толук жүгүртүүсү ишке ашат.

Негизги элементтер

Төмөнкү компоненттер иштөө циклинде өзгөчөлөнөт:

1. МПЗнын толук жүгүртүүсү. Ал өндүрүш цикли деп да аталат. Ал чийки заттарды жана материалдарды даяр продукцияга айландыруу үчүн канча күн керектелет. Демек, ал запастар кампага түшкөн учурдан тартып башталып, даяр продукция керектөөчүгө жөнөтүлгөндө аяктайт.
2. Дебитордук карыздын жүгүртүүсү. Алнасыяга өнүмдөрдү сатып алган сатып алуучуларга милдеттенмелерин төлөөгө кеткен орточо убакыт.
3. Кредитордук карыздын жүгүртүүсү. Бул компаниянын башка уюмдарга болгон милдеттенмелерин төлөгөн убакыт аралыгын билдирет.

Операциялык жана финансылык цикл

Эгер динамикада төмөндөө байкалса, анда бул оң тенденция деп эсептелет. Финансылык цикл - контрагенттер алдындагы милдеттенмелер боюнча төлөм датасы менен дебиторлордон (сатып алуучулардан) каражаттардын түшүү датасынын ортосундагы ажырым. Бул мезгилдин ичинде өздүк каражаттар толук жүгүртүүнү түзөт. Операциялык циклдин кыскарышы башка операциялардын тездешине байланыштуу болушу мүмкүн. Маселен, товардык-материалдык запастарды сактоонун, продукцияны чыгаруунун, аларды складда кармоонун узактыгы кыскарат. Операциялык циклдин узактыгы дебитордук карыздын жүгүртүлүшүнүн тездешинин таасири астында да өзгөрүшү мүмкүн.

Мунай иштетүүчү заводдун жүгүртүүсү

Менеджменттин эффективдүүлүгү финансылык жана өндүрүштүк циклдин узактыгынын катышына жараша болот. Акыркысы жүгүртүү мөөнөттөрүн камтыйт:

1. Товардын запастары.
2. Жумуш жүрүп жатат.
3. Дайын продукциянын инвентаризациясы.

Өндүрүш жана иштөө цикли

Бул теңдемелер аларды аныктоо үчүн колдонулат. Өндүрүш циклинин узактыгын эсептөө үчүн төмөнкү теңдеме колдонулат:

- PC=POgp + POzp + POpz, мында:

• POpz - санжарым фабрикаттардын, материалдардын, сырьёлордун запастарынын обороту боюнча сарпталган кундер;
• POZP - бүтүп жаткан иштин жүгүртүү күндөрдүн саны;
• POgp - даяр продукциянын (продукциянын) запастарын күн менен жүгүртүүнүн узактыгы.

Операция цикли жогоруда табылган параметр менен эсептелет. Мындан тышкары, эсептөөдө дебиторлордун карыздарынын орточо жүгүртүү мөөнөтүн мүнөздөгөн маани колдонулат. Алардын суммасы операциялык цикл канчага созулаарын көрсөтөт. Формула мындай көрүнөт:

- OC=POdz + MC.

Индикаторлордун байланышы

Компаниянын учурдагы активдеринин структурасын талдоодо капиталды эффективдүү башкаруу үчүн убакыт мүнөздөмөлөрүнүн мааниси айкын болот. Айрыкча мааниге ээ болуп, белгилүү бир мезгилдерде фирманын жүгүртүүдөгү активдерге болгон муктаждыгын бөлүштүрүү саналат. Эсептөөлөр үчүн финансылык жана операциялык циклдин узактыгына жана учурдагы иш-аракеттердин болжолдуу чыгымдарына негизделген методология колдонулат. Биринчи көрсөткүч продукцияны жеткирүү, даярдоо жана чогултуу, аларды ишке ашыруу, сатып алуучулардын карыздарын төлөөнү күтүү убактысын камтыйт. Финансылык цикл – накталай акча жүгүртүүнүн узактыгы – бул акча каражаттары жүгүртүүгө катышпаган мезгил. Анын узактыгын төмөнкүчө аныктоого болот. Операциялык циклди мүнөздөгөн көрсөткүчтөн кредиторлордун алдындагы карыздын жүгүртүү убактысы алынып салынат. Жүгүртүү капиталын башкаруу мөөнөтүн кыскартуу үчүн жүргүзүлөткаражаттар пайдаланылбайт. Финансылык циклдин узактыгы азайган сайын, жүгүртүү капиталыңызды колдонуу убактысы кыскарат.

Дебитордук карыздын өзгөчөлүктөрү

Контрагенттердин милдеттенмелери ар кандай компаниянын ишинин ажырагыс элементи болуп саналат. Активдердин жалпы системасында дебитордук карыздын чоң үлүшү компаниянын ликвиддүүлүгүн жана төлөө жөндөмдүүлүгүн олуттуу төмөндөтөт, ошол эле учурда жоготуу тобокелдигин жогорулатат. Заманбап компаниянын операциялык цикли бүтүмдөрдүн динамизмин камтыйт. Азыркы шартта карызкорлордун карызына көп көңүл бурулууга тийиш. Ал көбүнчө жүгүртүү капиталынын бир бөлүгү катары аныкталат. Бул элемент уюмдарга жана жарандарга кызмат көрсөтүүлөргө, продукцияга же жумушка акы төлөө боюнча конкреттүү талаптарды билдирет. Дебитордук карыздар коммерциялык кредит менен аныкталган тенденция да бар. Эреже катары, мындай милдеттенмелерден экономикалык пайда компаниянын операциялык циклди жасоо менен акча каражаттарын же алардын эквиваленттерин алууну күткөндүгүндө көрсөтүлөт. Дебитордук карыздар, эгерде анын жабылышы ыктымал болсо, актив катары таанылышы мүмкүн. Эгерде ал жок болсо, милдеттенмелердин суммасы эсептен чыгарылууга жатат.

Туруктуулукту башкаруу

Эффективдүү моделди түзүү үчүн чыгашалар жана кирешелер бюджетинен, баланстын статьяларынын кээ бир болжолдонгон көрсөткүчтөрүнөн маалымат керек. Ай сайын төлөм милдеттүү талап болуп саналат.бузулуу. Бюджетти аткаруу процесси жана демек, компаниянын төлөөгө жөндөмдүүлүгү канчалык көп көзөмөлдөнсө, ошончолук жакшы болот. Моделди иштеп чыгууда сизге жүгүртүү баалуулуктары, операциялык жана финансылык циклдердин узактыгынын көрсөткүчтөрү да керек болот. Мындай баалуулуктар өзгөчө мааниге ээ болот:

1. Жүгүртүү капиталын толуктоо үчүн кыска мөөнөттүү кредиттерге муктаждык.
2. Учурдагы ликвиддүүлүк коэффициентинин пландаштырылган мааниси.

Биринчи көрсөткүч жүгүртүү каражаттарына жалпы муктаждык менен өздүк каражаттардын ортосундагы айырма катары аныкталат. Ktl пландуу наркын эсептөө төмөнкүчө жүргүзүлүшү мүмкүн:

- Ktl=PPV x орточо күнүмдүк чыгымдар/кыска мөөнөттүү милдеттенмелер.

Бул модель OC жана FC катышына кандай таасир тийгизерин түшүнүүгө мүмкүндүк берет.

Тыянак

Ар бир жетекчи операциялык цикл жана каражаттардын жүгүртүү мөөнөтү эмне экенин так түшүнүшү керек. Мунун аркасында ал өзүнүн активдерине болгон муктаждыкты аныктоо үчүн бардык керектүү маалыматтарды ала алат. Мындан тышкары, сиз бизнестин маңызын түшүнүп, компаниянын ичинде процесстер кандайча курулганын, алар канчалык оптималдуу экенин жана оптималдаштыруу үчүн резервдер барбы, түшүнүшүңүз керек. Эсептөөлөрдүн жүрүшүндө, ошондой эле алардын жүгүртүү каражаттарынын өлчөмү жыл бою тынымсыз өзгөрүп жатканын эске алуу зарыл. Ушуга байланыштуу ай сайын иш жүзүндөгү жана пландык көрсөткүчтөрдү салыштырганда тактоо иштерин такай көзөмөлдөп туруу зарыл.моделдин параметрлери. Финансылык директор гана эмес, циклдердин шарттарынын маанисин жана маанилүүлүгүн түшүнүү үчүн, ар бир элемент үчүн бөлүмдөрдүн жетекчилеринин жоопкерчилигин аныктоо максатка ылайыктуу. Бул уюмдагы бонустардын жана бонустардын колдонулуп жаткан системасын керектүү көрсөткүчтөр менен байланыштыруу аркылуу ишке ашырылышы мүмкүн.